Définition, calcul et utilité de l'EBE (excédent brut d'exploitation) L’excédent brut d’exploitation (EBE) est un indicateur financier fondamental permettant de déterminer la ressource qu’une entreprise tire régulièrement de son cycle d’exploitation. Compta-Facile vous propose une fiche complète sur l’EBE : qu’est-ce qu’un EBE ? Comment calculer un EBE ? Que signifie un EBE positif (ou négatif) ? Quel est l’intérêt de calculer un EBE ? Si vous êtes en phase de création de votre entreprise, n’hésitez pas à vous inscrire à notre formation gratuite en ligne, nous y abordons toutes les définitions et exemples concrets utiles lors du démarrage de votre projet : Je lance ma boite. 1. A. L’excédent brut d’exploitation – EBE – est un indicateur financier figurant dans le tableau des soldes intermédiaires de gestion (SIG). De maintenir son outil de production et de le développer ;De rémunérer les capitaux engagés (capitaux propres et capitaux empruntés). Remarque : lorsque l’EBE est négatif, on parle d’insuffisance brute d’exploitation. B. Avec : 2. A. B.
VAN, TRI, DRCI, IP – Objectif : DSCG UE 2 – Finance Calcul des flux de trésorerie d’un investissement Il faut établir 2 tableaux : 1 pour déterminer la CAF dites économique (hors financement), 1 pour déterminer les flux de trésorerie Tableau 1 : Calcul de la CAF économique CA– Nouvelles charges– DAP de l’invest= Résultat– IS= Résultat après IS+ DAP= CAF Tableau 2 : Calcul des flux nets CAF– Aug. du BFR (à partir de l’année 0)– Invest (en année 0)+ Récup du BFR (en année N)+ Valeur résiduelle net d’IS (en année N)= Flux Net Calcul de la VAN La VAN est la somme des flux nets de trésorerie précedemment calculés. Avantages de la VAN : Elle exprime directement la création de valeur pour l’actionnaireElle se base sur des flux de trésorerie et non des résultatElle tient compte du temps et du risque Calcul du TRI Le TRI est le taux pour lequel la VAN est = 0. Calcul de DRCI (Délai de Récupération du Capital Investi) Il faut cumuler les flux de trésorerie non actualisés et rechercher le moment ou le montant de l’investissement est couvert. WordPress:
La capacité d'autofinancement (CAF) : définition, calcul et intérêt La capacité d’autofinancement désigne l’ensemble des ressources internes générées par l’entreprise dans le cadre de son activité qui permettent d’assurer son financement. Nous étudierons dans cet article de Compta-Facile la capacité d’autofinancement (CAF) : qu’est-ce que la capacité d’autofinancement ? Comment la calculer ? Pourquoi ? Comment interprêter une CAF ? Si vous êtes en phase de création de votre entreprise, n’hésitez pas à vous inscrire à notre formation gratuite en ligne, nous y abordons toutes les définitions et exemples concrets utiles lors du démarrage de votre projet : Je lance ma boite ! 1. Dans le cadre de son activité, une entreprise doit financer plusieurs éléments : les investissements qui permettent d’assurer et de développer l’activité de l’entreprise,le remboursement de ses emprunts,le paiement des dettes fournisseurs, fiscales et sociales,le versement des dividendes aux associés… 2. Le calcul de la capacité d’autofinancement est le suivant : A. B. 3.
Calculer sa capacité d'autofinancement (CAF) 1. Le rôle de la capacité d'autofinancement (CAF) La capacité d'autofinancement indique l'excédent de ressources internes générées par l'activité, qui peut être affecté à plusieurs enjeux par le chef d'entreprise : augmenter ses fonds de roulement, pour sécuriser sa trésorerie ;réaliser des investissements, pour renforcer sa compétitivité ;rembourser ses emprunts et ses dettes, pour favoriser son indépendance financière ;verser des dividendes à ses actionnaires. La CAF ne doit pas être confondue avec le flux de trésorerie, car elle ne tient pas compte des décalages d'encaissement et de décaissement. 2. Le calcul de la CAF peut être effectué via 2 méthodes différentes, à partir de 2 éléments clés du compte de résultat : l'excédent brut d'exploitation (EBE), qui traduit le résultat économique de l'entreprise issu de la valeur ajoutée ;le résultat net, soit la différence entre les produits et les charges de l'entreprise. 3. La méthode de calcul de la CAF à partir de l'EBE : 4.
NPM (NPM, fonction) Cet article décrit la syntaxe de formule et l’utilisation de la fonction NPM dans Microsoft Excel. Description Renvoie le nombre de versements nécessaires pour rembourser un emprunt à taux d’intérêt constant, sachant que ces versements doivent être constants et périodiques. Syntaxe NPM(taux,vpm,va,[vc],[type]) Pour plus de détails sur les arguments de NPM et pour plus d’informations sur les fonctions d’annuité, reportez-vous à la fonction VA. La syntaxe de la fonction NPM contient les arguments suivants : taux Obligatoire. Exemple Copiez les données d’exemple dans le tableau suivant, et collez-le dans la cellule A1 d’un nouveau classeur Excel.
VPM (VPM, fonction) VPM, l’une des fonctions financières, calcule le remboursement d’un emprunt sur la base de remboursements et d’un taux d’intérêt constants. Utilisez Excel Formula Coach pour déterminer le montant mensuel d’un remboursement d’emprunt. Vous découvrirez également comment utiliser la fonction VPM dans une formule. Syntaxe VPM(taux, npm, va, [vc], [type]) Remarque : Pour une description plus complète des arguments de VPM, reportez-vous à la fonction VA. La syntaxe de la fonction VPM comporte les arguments suivants : taux Obligatoire. Notes La valeur du paiement renvoyée par VPM comprend le principal et les intérêts mais pas les charges, versements de garantie et autres impôts parfois associés aux emprunts. Conseil Pour connaître le montant total payé sur toute la durée de l’emprunt, multipliez la valeur renvoyée par VPM par npm. Exemple Copiez les données d’exemple dans le tableau suivant, et collez-le dans la cellule A1 d’un nouveau classeur Excel.
PRINCPER, fonction Cet article décrit la syntaxe de formule et l’utilisation de la fonction PRINCPER dans Microsoft Excel. Description Calcule, pour une période donnée, la part de remboursement du principal d’un investissement sur la base de remboursements périodiques et d’un taux d’intérêt constants. Syntaxe PRINCPER(taux, pér, npm, va, [vc], [type]) Remarque : Pour une description plus complète des arguments de PRINCPER, reportez-vous à la fonction VA. La syntaxe de la fonction PRINCPER contient les arguments suivants : taux Obligatoire. Remarques Veillez à utiliser la même unité pour les arguments taux et npm. Exemples Copiez les données d’exemple dans le tableau suivant, et collez-le dans la cellule A1 d’un nouveau classeur Excel.
Charges décaissables, charges calculées : comment et pourquoi les distinguer ? En comptabilité, la plupart des charges qui figurent dans un compte de résultat donnent lieu à une sortie de trésorerie. Mais ce n’est pas toujours le cas. En effet, certaines charges, appelées des charges calculées, ne sont pas décaissables et n’occasionneront donc aucun transfert de fonds. Compta-Facile vous les présentent ici en donnant une définition de chaque typologie de charges et en indiquant pourquoi il est important de savoir les distinguer. Besoin d'un expert-comptable ? Obtenez rapidement un devis gratuit et adapté à vos besoins de la part de notre partenaire ECL Direct Qu’est-ce qu’une charge décaissable ? Par définition, une charge décaissable est une charge du compte de résultat (plus particulièrement un compte de la classe 6 « Charges » du compte de résultat) qui occasionne une sortie d’argent. En comptabilité, la plupart des charges sont décaissables. Qu’est-ce qu’une charge non décaissable ? En comptabilité, ces charges ne sont pas prépondérantes.
Fiche 5 - du compte de résultat aux S.I.G. Tableau à 2 colonnes Cette présentation proche du compte de résulat "normal" permet de présenter d'un côté les charges et de l'autre les produits, mais de faire apparaître les différents résultats (exploitation, financier et exceptionnel). Nous y trouvons les mêmes comptes, dans le même ordre comme vous le montre cette présentation. Il a l'avantage d'une lecture simple, mais il ne fait pas apparaître les résultats partiels, successivement, comme la présentation suivante, sous la forme d'une colonne unique. Présentation avec colonne unique On peut donc retraiter le compte de Résultat de la manière suivante : Cette analyse permet de de montrer différentes étapes dans la constitution du résultat. Mais cette approche demande à être affinée. Cette méthode permet de disposer des outils d'analyse permettant de connaître les points forts et les points faibles de l'entreprise et d'agir en conséquence. Définitions la marge commerciale : somme des ventes - somme des achats. enchainement des calculs
Comment distinguer la rentabilité de la profitabilité ? La rentabilité et la profitabilité sont des termes utilisés couramment dans le milieu professionnel. Ce sont des notions en lien avec la performance d'une entreprise. Mais savons-nous vraiment à quoi ces termes correspondent ? Focus DSCG En DSCG, les notions de ROE (return on equity, ou rentabilité des capitaux propres) et ROCE (return on capital employed ou retour sur capitaux engagés) peuvent faire l'objet de questions dans le cadre de l'UE2 du DSCG. Qu'est-ce que la rentabilité ? La rentabilité peut être définie comme étant le rapport obtenu entre le résultat dégagé et les ressources employées pour l'obtenir. La rentabilité économique La rentabilité économique, ou return on capital employed (ROCE) en anglais, correspond au résultat dégagé par une structure rapporté à son actif économique. Il est possible de décomposer la rentabilité économique en deux pôles : la profitabilité et la productivité. Dans le cadre du DSCG, le ROCE peut être calculé de la manière suivante (comptes consolidés) :